黄金飙升至历史新高,美元走强,市场等待最新动态
2024/10/21
周一(10月21日),全球金融市场进入本周的关键节点,投资者情绪受到多方面因素的影响,黄金价格再创新高,美元依然强势,而能源市场也受到地缘不稳定性的影响。

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黄金市场:历史新高和避险需求


今日黄金价格再度飙升,现货黄金盘中触及2,733.13美元/盎司的历史新高。这一涨势主要由市场避险需求驱动,尤其是中东地区紧张局势和即将到来的引发了全球投资者的避险情绪。

以和伊的对峙使地缘风险加剧,这无疑为避险资产的需求提供了支撑。最新的消息显示,以国内刚刚经历了无人机爆炸事件,市场担忧其对伊采取进一步军事行动的可能性,这将影响全球原油供应。拜登已呼吁地区停火,但以强硬派仍坚持强硬立场。黄金作为传统的避险工具,在当前动荡的环境中显然被更多投资者青睐。

分析师维韦克·达尔预测,随着美联储潜在的降息周期,黄金价格可能在2025年第四季度突破3,000美元/盎司。他的预测是基于未来美元可能走软的预期。由于黄金以美元计价,美元走软使得全球其他货币的投资者购买黄金的成本降低,进一步推动了金价。

此外,央行的强劲购买也为黄金价格提供了长期支撑。据数据显示,今年以来黄金已累计上涨超过30%,成为2024年表现最为强劲的资产之一。而随着美联储启动宽松周期,降息预期将继续推高金价。

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技术面来看,黄金已突破了多条关键阻力线,日内表现强劲。分析师普遍认为,短期内黄金可能会继续维持上涨趋势,但盘整风险仍不可忽视,特别是在全球宏观经济和地缘局势发生变化的情况下。

外汇市场:美元强势,欧元跌至两年半低点


美元数继续维持强劲走势,受益于美国率上升和其他主要经济体利率下降。随着市场预期唐纳德·特朗普在11月5日大选中胜出的几率增加,投资者特朗普的政策将维持利率高位,进而对美元形成支撑。尤其是其计划中的关税和税收政策,使得市场预期美国经济将长期受益,进一步推升美元需求。

美国实际率的上升显然是美元走强的关键推手,同时德国和其他地区的率快速下行也拉大了收益率差距。截至目前,美国与德国10年期率差距已扩大至189个基点。这直接导致欧元汇率在过去三周内下跌超过3%,并跌破了200日移动均线,目前欧元兑美元汇率已经接近两年半低点。

分析师指出,美国利率优势正在主导外汇市场,预计短期内美元的强势仍将持续。然而,欧元区经济的弱势表现也是这一走势的关键因素之一。欧洲地区的经济数据普遍疲软,加上本周即将公布的SAP财报对市场的潜在影响,欧元未来的走势仍不容乐观。

欧洲重量级软件制造商SAP的财报预计将为市场定调,尽管SAP今年以来已上涨53%,但其所占德国DAX指数的比重和市场敏感度使得这份财报具有关键影响力。尤其是在全球市场因美大型银行和芯片制造商报告而波动的背景下,SAP的表现将影响欧洲市场整体情绪。

能源市场:中东局势升级,油价风险高企


中东局势的升级使得能源市场成为本周的焦点之一。尽管原油价格在短期内相对稳定,但以和伊之间的紧张关系不断升级可能引发新的供应中断。市场正在密切关注以对伊可能采取的下一步行动,尤其是在上周末内塔尼亚胡住宅附近发生无人机爆炸后,冲突升级的风险显然加大。

投资者已开始考虑这一局势对全球供应链的影响,尤其是在美和伊之间的外交努力停滞的情况下。与此同时,市场还在关注美国能源部门的生产情况,尤其是在美国可能推行的政策变动背景下。

有分析师指出,中东局势将是未来几周影响原油市场波动的关键因素之一。虽然目前原油库存充足,短期供应并未受到实质性威胁,但长期供应链的中断风险不容忽视。